Các công ty quản lý tài lớn trên thế giới đang đua nhau cắt giảm phí giao dịch đối với các sản phẩm chứng chỉ quỹ ETF nhằm thu hút khách hàng.
Ảnh Shutterstock.
Báo cáo của một ngân hàng đầu tư Mỹ đã chỉ ra rằng mức phí giao dịch trung bình của các quỹ mô phỏng chỉ số (ETF) của các công ty quản lý tài sản lớn như Vanguard và BlackRock của Mỹ đã giảm khoảng 40% trong vòng 8 năm qua.
Báo cáo cho biết thị trường ETF toàn cầu có giá trị 5.600 tỷ USD đang chịu một sức ép cạnh tranh lớn khi xuất hiện hàng loạt quỹ có mức phí quản lý bằng 0 hoặc thậm chí là âm trong năm qua. Các quỹ ETF đã được các nhà đầu tư đặc biệt ưa chuộng trong những năm gần đây. Đây là các quỹ dựa trên các rổ chứng khoán mô phỏng các chỉ số chứng khoán, những rổ này có thể bao gồm cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa hoặc hỗn hợp các loại chứng khoán.
Marko Kolanovic và Bram Kaplan, hai chiến lược gia về sản phẩm phái sinh và phân tích định lượng toàn cầu thuộc ngân hàng đầu tư J.P. Morgan, cho rằng: Xu hướng giảm phí giao dịch diễn ra là nhằm để đáp ứng nhu cầu của nhà đầu tư hướng tới các quỹ đầu tư và lớp tài sản có mức phí giao dịch thấp, cũng như động thái của những tổ chức phát hành chứng chỉ quỹ ETF trong việc giảm thiểu chi phí cho nhà đầu tư tại một số quỹ xác định.
Trong 5 năm qua có tới 80% dòng tiền đầu tư tại Mỹ chảy vào 20% số quỹ ETF có tỷ lệ chi phí giao dịch thấp nhất, trong khi 80% số quỹ còn lại chỉ nhận được 20% dòng vốn này do nhà đầu tư đổ dồn về các quỹ có chi phí giao dịch thấp nhất.
Báo cáo của J.P Morgan chỉ ra rằng, tỷ lệ chênh lệch về dòng vốn nói trên đang ngày càng gia tăng. Trong số 300 tỷ USD vốn mới đầu tư vào các quỹ ETF tại Mỹ năm ngoái thì 20% số quỹ có mức phí giao dịch thấp nhất thu hút được 97% giá trị, trong khi những quỹ đầu tư có mức phí giao dịch cao nhất hầu như không thu hút được vốn đầu tư mới.
Chỉ tính riêng trong năm nay thì Vanguard là công ty quản lý tài sản được hưởng lợi nhiều nhất. Công ty này đã cắt giảm phí giao dịch tại 21 quỹ ETF lớn nhất của họ. Những quỹ này có tổng tài sản lên tới 660 tỷ USD. Theo tính toán của J.P Morgan, việc giảm phí giao dịch của Vanguard đã giúp nhà đầu tư tiết kiệm được khoảng 88 triệu USD chi phí giao dịch mỗi năm.
Đối thủ cạnh tranh của Vanguard là Fidelity là người đầu tiên giới thiệu ra thị trường loại quỹ có mức phí quản lý bằng 0. Chỉ trong 6 tháng cuối năm 2018 Fidelity đã cho ra đời 4 quỹ đầu tư tương hỗ loại này. Động thái này của Fidelity là nhằm để cạnh tranh với những công ty quản lý tài sản mới ra nhập thị trường – những người đưa ra mức phí quản lý bằng 0 để thu hút nhà đầu tư.
Startup Salt Financial gần đây đã đưa ra thị trường một quỹ ETF có mức phí quản lý âm, đồng nghĩa với việc công ty không những không thu phí mà còn trả tiền cho những nhà đầu tư ở lại lâu dài với quỹ. Mức phí -5 điểm cơ sở này được áp dụng cho 100 triệu USD tài sản đầu tiên và chỉ được áp dụng tới tháng 4/2020. Sau thời hạn này mức phí quay trở lại mức 29 điểm cơ sở.
Một xu hướng khác trong cuộc chiến về phí của các quỹ ETF là tái khởi động hoặc tái định vị các phiên bản có mức phí giao dịch thấp hơn của các sản phẩm beta đơn giản để thu hút dòng tiền đầu tư, phần lớn trong số này là từ các nhà đầu tư lâu dài có nhu cầu đối với những sản phẩm đầu tư thụ động giá rẻ.
Những sản phẩm loại này chứng kiến sự cắt giảm phí giao dịch liên tiếp và đã thu hút được một lượng tiền đầu tư lớn. Trong số này có các quỹ ETF của Vanguard, iShare Core của BlackRock, các quỹ chỉ số của Schwab và BetaBuilder của J.P Morgan.
Mai Vân
Theo tinnhanhchungkhoan.vn
Tin mới nhất
Thị trường chứng khoán ngày 21/5: Sắc xanh bao trùm thị trường
07:24:33 21/05/2019
Sắc xanh lan tỏa đều ra nhiều nhóm cổ phiếu, nhờ vậy VN-Index vượt ngưỡng 980 điểm mà không gặp chút do dự nào của giới đầu tư.
TNG: Lợi nhuận tháng 4/2019 tăng trưởng 41%
07:21:18 21/05/2019
Báo cáo tài chính tháng 4/2019 của CTCP Đầu tư và Thương mại TNG (TNG) vừa công bố tiếp tục cho thấy kết quả kinh doanh tích cực sau khởi đầu lạc quan của quý I/2019.
Phiên 20/5: Chốt lời gần 1,8 triệu cổ phiếu PVD, khối ngoại chuyển sang bán ròng gần 30 tỷ đồng trên HOSE
23:14:03 20/05/2019
Khối ngoại quay trở lại bán ròng gần 30 tỷ đồng trên HOSE và 8,6 tỷ đồng trên UpCoM. Tuy vậy, khối này lại có phiên mua ròng 121,6 tỷ đồng trên HNX nhờ giao dịch mua 3,8 triệu cổ phiếu PVI.
Imperia Sky Garden: Giúp cư dân tận hưởng ngày hè
19:58:35 20/05/2019
Hè đến, trong khi nhiều gia đình lên kế hoạch cùng nhau đi du lịch, nghỉ dưỡng để tránh xa sự bụi bặm, ngột ngat nơi phố thị thì các cư dân tại dự án Imperia Sky Garden lại có những cách tận hưởng rất riêng, ngay tại chính ngôi nhà của ...
Xu hướng mua nhà thời nay của những người trẻ
19:54:49 20/05/2019
Nếu trước đây, tiêu chí của người mua nhà là chỉ cần một căn nhà để che nắng che mưa thì hiện nay chuẩn mực sống của họ đang dần thay đổi, đặc biệt những gia đình trẻ.
MobiFone thoái hết vốn nhà nước ở TPBank, thu hơn 153 tỷ
19:51:45 20/05/2019
Sau khi bán thành công hơn 7,1 triệu cổ phần tại TPBank với giá khởi điểm 21.350 đồng/cổ phiếu, MobiFone không còn giữ cổ phần nào ở ngân hàng này.
MobiFone thu được 153 tỉ đồng khi bán cổ phiếu TPBank
19:38:55 20/05/2019
Sau hai lần chào bán bất thành, cuối cùng MobiFone cũng đã thu được về hơn 153 tỉ đồng từ việc thoái vốn tại TPBank.
Góc nhìn kỹ thuật phiên 21/5: Hướng đến thử thách quanh vùng 1.000 điểm
19:36:04 20/05/2019
Cây nến trắng dài xuất hiện trong phiên hôm nay không những giúp đường giá vượt qua đường SMA50 mà còn mở ra cơ hội kéo dài xu hướng hồi phục hiện tại của thị trường trong ngắn hạn.
Nhận định thị trường phiên 21/5: Gia tăng dần tỷ trọng khi những phiên điều chỉnh xảy ra
19:30:35 20/05/2019
Một phiên tăng mạnh về chỉ số kèm theo sự gia tăng của thanh khoản giúp VN-Index vượt ngưỡng kháng cự 980 điểm thành công, về kỹ thuật đó là dấu hiệu tích cực và cho thấy thị trường có động lực để tăng tiếp.
Chứng khoán chiều 20/5: Trụ tăng dữ dội, thị trường có thêm gần 11 điểm
19:27:38 20/05/2019
Hưng phấn đã tăng lên đáng kể trong phiên chiều, nhất là khi các cổ phiếu lớn truyền thống quay trở lại đường đua bên cạnh bộ ba GAS, SAB, VCB từ sáng. VN-Index tăng vùn vụt và đóng cửa cao nhất ngày khi có thêm 10,65 điểm nữa.
Hầu hết các thị trường chứng khoán châu Á lên điểm
19:23:49 20/05/2019
Hầu hết các thị trường chứng khoán châu Á lên điểm trong phiên giao dịch ngày 20/5, sau khi Tổng thống Mỹ Donald Trump phát đi tín hiệu hòa giải trong các cuộc chiến thương mại.
Nhựa Bình Minh sẽ thanh toán nốt 25% cổ tức năm 2018 trong tháng 6/2019
19:19:23 20/05/2019
Với gần 81,9 triệu cổ phiếu đang lưu hành, số tiền Nhựa Bình Minh dự chi cho đợt cổ tức này là gần 205 tỷ đồng. Cổ tức dự kiến được chi trả vào ngày 20/06/2019.
Mobifone hoàn tất thoái sạch vốn tại TPBank
19:14:44 20/05/2019
Tổng công ty Viễn thông Mobifone vừa báo cáo kết quả thoái vốn cổ phần tại Ngân hàng Thương mại Cổ phần Tiên Phong (TPBank - mã chứng khoán TPB).
Mobifone thoái sạch vốn tại TPBank thu về hơn 153 tỷ đồng
19:02:38 20/05/2019
MobiFone thông báo đã tiến hành thoái vốn lần thứ 3 tại TPBank và thực hiện bán thành công hơn 7 triệu cổ phiếu, thu về hơn 153 tỷ đồng.
Blog chứng khoán: Hưng phấn bất ngờ
18:55:43 20/05/2019
Ban đầu chỉ là sự kích thích từ một vài trụ đơn lẻ, nhưng sau đó thị trường có được sự đồng thuận và hào hứng bất ngờ.
Phiên 20/5: “Ông lớn” đồng loạt tăng giá, VN-Index lên cao nhất ngày
18:52:10 20/05/2019
Phiên hôm nay, mặc dù đầu phiên sáng vẫn chịu áp lực nhưng nhóm cổ phiếu bluechip đã trở lại dẫn dắt thị trường, giúp cho VN-Index tăng lên mức cao nhất ngày.
Trung Quốc phá giá đồng nhân dân tệ, ông lớn thuỷ sản lao đao
18:48:34 20/05/2019
Sau khi Ngân hàng Trung ương Trung Quốc (PoBC) quyết định phá giá tỷ giá đồng Nhân dân tệ (CNY) so với đồng đô la Mỹ (USD) ở mức 0,6%, loạt cổ phiếu nhóm ngành thủy sản như VHC của bà Trương Thị Lệ Khanh, MPC của vua tôm Lê Văn Quang......
VN-Index tăng mạnh nhất 2 tháng: Cổ phiếu lớn nào vẫn 'bình chân như vại'?
18:41:46 20/05/2019
VN-Index vừa ghi nhận phiên tăng mạnh nhất kể từ ngày 12/3 - ngày gần nhất VN-Index vượt mốc 1.000 điểm. Sắc xanh bao trùm lên đa số cổ phiếu vốn hóa lớn nhưng vẫn có một vài cổ phiếu bình chân như vại.
Sắc xanh lan toả ngày 20/5, VN - Index dễ dàng vượt ngưỡng 980
18:38:44 20/05/2019
Index vượt ngưỡng 980 điểm mà không gặp chút do dự nào của giới đầu tư. Sắc xanh lan tỏa đều ra nhiều nhóm cổ phiếu chứ không tập trung nhiều vào một vài mã.
Khối ngoại giao dịch đột biến, trở lại mua ròng gần 100 tỷ đồng trong phiên 20/5
18:35:55 20/05/2019
Nhờ giao dịch đột biến cổ phiếu PVI, nhà đầu tư nước ngoài đã trở lại trạng thái mua ròng khá tích cực với giá trị gần 100 tỷ đồng trong phiên khởi sắc ngày đầu tuần 20/5.
Chứng khoán chiều 20/5: Thị trường tâm quyết vượt 980 điểm
18:33:31 20/05/2019
Ngưỡng 980 điểm đang được nhà đầu tư theo dõi sát sao. Với việc vượt qua ngưỡng này đầy ấn tượng, quan điểm có thể sẽ còn tiếp tục cải thiện theo hướng tích cực.
Xăng dầu tăng giá đưa cổ phiếu dầu khí nổi sóng
18:30:40 20/05/2019
Giá dầu thế giới tăng giúp nhóm cổ phiếu dầu khí hưởng lợi.
Căn hộ cho chuyên gia ngoại thuê: Phân khúc tỷ "đô" tiềm năng tại Bắc Ninh
18:24:28 20/05/2019
Bắc Ninh đang chứng kiến sự bứt tốc mạnh mẽ trong viêc thu hút vốn đầu tư nước ngoài. Cùng với đó, lực lượng lao động đặc biệt là lao động chất lượng cao từ nước ngoài cũng tăng trưởng không ngừng. Đây là dấu hiệu đáng mừng cho các doan...
Đây là thông tin nhà đầu tư nhất định phải biết khi muốn đổ tiền mua BĐS Vũng Tàu
18:21:29 20/05/2019
Thành phố Vũng Tàu phát triển theo mô hình tuyến dọc hướng Đông Bắc - Tây Nam và 2 trung tâm tại Gò Găng và Long Sơn, khu trung tâm hành chính thành phố mới sẽ được đặt tại khu vực Bắc Vũng Tàu, giáp đường 2/9, quy mô 14 ha.
Bất động sản xoay sở thời khó
16:45:42 20/05/2019
Huy động vốn từ việc phát hành trái phiếu, cổ phiếu hay liên kết với doanh nghiệp nước ngoài là các phương án không ít doanh nghiệp bất động sản (BĐS) chọn để thích nghi khi tín dụng đang bị siết chặt.
Thị trường hồi phục mạnh, khối ngoại trở lại mua ròng hơn 90 tỷ trong phiên 20/5
16:32:12 20/05/2019
Về giao dịch khối ngoại, họ đã mua ròng 92,34 tỷ đồng trong phiên hôm nay. Trong đó, khối ngoại bán ròng trên HoSE, Upcom và mua ròng trên HNX.
Môi giới chứng khoán đổ xô đi bán trái phiếu doanh nghiệp khi lãi suất vượt 11%/năm
16:28:23 20/05/2019
Nhìn chung mức lãi suất trái phiếu doanh nghiệp chênh khoảng 3-4% so với lãi suất tiền gửi tiết kiệm 12 tháng tại các ngân hàng lớn.
Chứng khoán IVS lên kế hoạch phát hành hơn 35 triệu cổ phiếu cho đối tác HongKong
16:23:51 20/05/2019
Đối tượng chào bán trong đợt phát hành này là Guotai Junan International Holdings Limited (HongKong). Sau đợt phát hành, Guotai Junan sẽ nắm giữ 50,97% cổ phần IVS.
Hưng Thắng Lợi tiếp tục gom 37 triệu cổ phiếu HAGL Agrico, nâng tỷ lệ nắm giữ lên 10% vốn
16:18:46 20/05/2019
Trả lời cổ đông về những thắc mắc liên quan đến Hưng Thắng Lợi, đại diện HAGL - ông Võ Trường Sơn - cho biết năm 2018 doanh thu Hưng Thắng Lợi giảm, sang năm 2019 thì mít có thể chưa thu lợi.
Hưng Thắng Lợi Gia Lai nâng tỷ lệ sở hữu HNG lên gần 10%
16:09:19 20/05/2019
Công ty cổ phần Nông nghiệp Quốc tế Hoàng Anh Gia Lai (HAGL Agrico, HoSE:HNG) vừa cho biết Công ty Cổ phần Hưng Thắng Lợi Gia Lai đã tiếp tục mua vào 37 triệu cổ phiếu HNG trong hai ngày 15 và 16/5/2019, mục đích nhằm đầu tư tài chính.
Cổ phiếu Dầu khí dẫn dắt, VN-Index vượt mốc 980 điểm
15:54:03 20/05/2019
Trong phiên giao dịch đầu tuần mới (20/5), thị trường khởi sắc, nhóm cổ phiếu Dầu khí đồng loạt tăng cùng với sự tăng mạnh của giá dầu và là nhóm dẫn dắt giúp VN-Index vượt mốc 980 điểm.
Hợp tác hỗ trợ nhà đầu tư nước ngoài tham gia thị trường chứng khoán Việt Nam
15:48:33 20/05/2019
Ngày 20.5, Công ty chứng khoán ACB (ACBS) ký thỏa thuận hợp tác với Tập đoàn tài chính EFG Hermes (Ai Cập) hỗ trợ các khách hàng của EFG Hermes tham gia vào thị trường chứng khoán Việt Nam.
Chủ tịch Thế Giới Di Động được nhận tiền cổ tức 'khủng'
15:45:13 20/05/2019
Riêng Chủ tịch Thế giới Di động là ông Nguyễn Đức Tài sẽ được nhận đến hơn 12 tỉ đồng cổ tức, còn thành viên Hội đồng quản trị độc lập - ông Trần Lê Quân sẽ được hưởng hơn 43 tỉ đồng.
Mobifone hoàn tất thoái vốn tại TPBank
15:40:46 20/05/2019
Toàn bộ 7,11 triệu cổ phiếu TPBank đã được Mobifone hoàn tất bán, thu về hơn 153 tỷ đồng.
Chứng khoán ngày 20/5: Đầu tuần khởi sắc
15:36:34 20/05/2019
Thị trường chứng khoán phiên sáng 20/5/2019: VN-Index khởi sắc khi vượt mốc 980 điểm nhờ sự hỗ trợ của nhóm cổ phiếu chủ chốt.
Mobifone đã thoái sạch cổ phần tại TPBank, thu về hơn 153 tỷ đồng
15:20:52 20/05/2019
Giá bán khởi điểm chào bán là 21.350 đồng/cổ phiếu, tổng số tiền thu từ bán cổ phiếu là hơn 153 tỷ đồng.
Chứng khoán sáng 20/5: Bộ ba SAB, VCB, GAS đưa VN-Index vượt 980
15:16:26 20/05/2019
Thị trường khởi sắc mạnh mẽ ngay trong ngày đầu tuần và mốc 980 điểm của VN-Index đã được đột phá thành công trong hơn 30 phút cuối.
Sau THACO, một giao dịch 37 triệu cổ phiếu HAGL Agrico được sang tay
15:06:29 20/05/2019
CTCP Quốc tế Nông nghiệp Hoàng Anh Gia Lai (HAGL Agrico - mã HNG) vừa báo cáo giao dịch cổ phiếu của cổ đông lớn.
Những “điểm sáng” quý II/2019
15:03:02 20/05/2019
Trong bối cảnh đà tăng trưởng của thị trường chứng khoán có dấu hiệu chậm lại do ảnh hưởng của nhiều yếu tố, các nhóm ngành bảo hiểm phi nhân thọ, bất động sản khu công nghiệp, cảng biển, công nghệ - bưu chính, dệt may, điện, ô tô và ti...
Chứng khoán sáng 20/5: Dầu khí và ngân hàng kéo vượt 980 điểm
14:59:21 20/05/2019
Nhóm trụ đang có sự luân chuyển gây bất ngờ cho nhà đầu tư khi VIC (-0,09%), VHM (-0,58%) đều không những cổ phiếu kéo điểm hôm nay.
Chứng khoán châu Á diễn biến trái chiều sau kết quả bầu cử liên bang ở Australia
14:56:22 20/05/2019
Các thị trường chứng khoán ở châu Á diễn biến trái chiều khi bước vào ngày giao dịch 20/5 sau chiến thắng của liên minh cầm quyền đảng Tự do-Quốc gia trong cuộc bầu cử liên bang ở Australia.
Bất động sản văn phòng Hà Nội: Khách thuê có xu hướng “kết” phía Tây
14:52:23 20/05/2019
Trong bối cảnh giá thuê và các dịch vụ tiện ích đi kèm tại khu vực trung tâm Hà Nội không nhiều thuận lợi, các doanh nghiệp có nhu cầu thuê văn phòng đang có xu hướng di chuyển ra các khu trung tâm mới, trong ...Có thể bạn quan tâm
Giá lăn bánh Hyundai Tucson 2019 dao động từ 896 triệu đồng tới 1,092 tỷ đồng
Hyundai Tucson 2019 là mẫu Crossover 5 chỗ vừa được Hyundai Thành Công ra mắt ngày 16/5/2019 với thiết kế mới thể thao cùng nhiều nâng cấp trang bị nhằm cạnh tranh với các đối thủ như Honda CR-V, Mazda CX-5
BB Trần lên tiếng về quan hệ tình cảm với Liên Bỉnh Phát - Jun Phạm và nickname 'chơi dơ': Đến chết mới hết
Nam diễn viên BB Trần đã bật mí mối quan hệ tình cảm với Liên Bỉnh Phát - Jun Phạm trong một chương trình truyền hình, đồng thời nói về nickname chơi dơ của mình: Đến chết mới hết.
Triumph Thruxton 900 độ trông giống như một chiếc máy bay hầm hố
Sau khi được độ lại bởi xưởng TCD tới từ Mat-xcơ-va, Nga. Chiếc xe môtô mang phong cách cafe racer hoài cổ Triumph Thruxton 900, đậm chất Anh Quốc đã trông giống như một chiếc máy bay hầm hố.
Mẹ đảm với tuyệt chiêu kích sữa siêu đỉnh, gần 4 năm chưa một lần nào phải đưa con đi bệnh viện
2 con của chị Anh Thư tuy cách nhau 2 năm nhưng đều được uống sữa mẹ hoàn toàn. Mẹ nhờ hút sữa đều và bí quyết riêng nên vẫn có vòng eo 65cm.
Thái Lan tụ hội dàn mỹ nhân sở hữu khung xương mặt đẹp nhất: Mình Hoa hậu chuyển giới lấn át dàn đại mỹ nhân U40!
Các mỹ nhân hàng đầu Thái Lan như Aum Patcharapa, Nune Woranuch, Yaya Urassaya... đều có mặt trong danh sách này.
PUBG Mobile cán mốc 100 triệu người chơi hoạt động mỗi tháng
Chỉ ít ngày sau khi cập nhật phiên bản mới 0.12.5 đi kèm với ra mắt Royale Pass mùa 7, PUBG Mobile đã thiết lập cột mốc mới về lượng người chơi...
Vụ 2 xác người trong khối bê tông : Làm rõ thêm "hành trình" ma giáo của các đối tượng
Phát hiện sự việc, chính quyền nơi đây đã xử phạt hành chính nhóm phụ nữ này. Sau khi cân nhắc, Hà quyết định rời việc tu luyện pháp về nhà mẹ đẻ là Trịnh Thị Hồng Hoa tại quận Tân Phú, TP HCM.
Giáo viên tiểu học vất vả, gian truân lắm
Đặt cương vị mình là giáo viên lớp 1, lớp 2 thì chúng ta sẽ hình dung thấy người thầy vất vả, gian nan như thế nào.
Minh "Nhựa, Cường Đô-la lái siêu xe họp mặt, chuẩn bị Car & Passion 2019
Ngay từ thời còn trẻ, quốc vương Brunei, Hassanal Bolkiah đã nổi tiếng là người có niềm đam mê bất bận với những chiếc xe hơi, đặc biệt là những mẫu siêu xe hiếm và độc.
Cướp giật quận 3 lọt lưới hình sự đặc nhiệm thành phố
Thanh niên quận 8 chạy xe qua quận 3 cướp giật điện thoại, ai dè đụng ngay hình sự đặc nhiệm đi tuần tra nên bị tóm gọn.
SAO MẶC XẤU: Mặc đầm xẻ hiểm hóc, Ngọc Trinh 2 lần lộ 'đồ nhỏ' phản cảm - vợ Lý Hải 'làm lố' với trang phục như 'bà hoàng'
Danh sách sao mặc xấu tuần qua gọi tên Ngọc Trinh, Việt Hương, Maya, vợ Lý Hải...
Tò mò về số phận Anh Thư, Bảo Thanh đòi đọc hết kịch bản 'Về nhà đi con'
Nguyễn Thu Thủy, biên kịch của phim Về nhà đi con lý giải sức hút của phim cũng như lần đầu tiên chia sẻ về hậu trường phim ít ai biết.
8X độc thân được mệnh danh "ngọc phương Đông": Mây thua tóc, tuyết nhường da
Sui He có vẻ đẹp xứng danh viên ngọc phương Đông như báo chí phương Tây ca ngợi cô.
Street style giới trẻ Việt: xem qua là biết xu hướng nào hot hit nhất tuần này
Street style của giới trẻ Việt tuần qua tràn ngập những công thức mix&match trendy hết nấc.
0 nhận xét:
Đăng nhận xét